Новый финансовый инструмент - ПИФы антикварные

Сохранить, а тем более приумножить собственные капиталы в период кризиса - задача не из легких, ведь наиболее известные и привычные инструменты инвестирования сегодня не очень-то внушают уверенности. Основные мировые валюты и рынок ценных бумаг в текущем году продемонстрировали необыкновенную хаотичность, а недвижимость, считающаяся одним из самых надежных инвестиционных инструментов, все-таки лишилась части стоимости. Так что вполне объяснимо, почему "на арену вышел"новый инвестиционный инструмент - антикварные паевые инвестиционные фонды (ПИФы).

Это значит, что теперь средства граждан будут привлекать в ПИФы художественных ценностей, которые, в свою очередь, будут вкладываться в картины, скульптуры, иконы, старинные книги и все иные предметы коллекционирования, представляющие ценность с художественной точки зрения.

Надо сказать, что существует условие, ограничивающее покупку предметов антиквариата, которое гласит: все ценности должны быть имуществом движимым и все приобретенные активы ПИФов должны находиться на территории нашего государства. Тем самым, руководство ФСФР (Федеральная служба по финансовым рынкам) проявляет заботу об интересах пайщиков, для чего и планируется ежеквартально экспертировать объекты инвестиций, проводить их оценку и страхование. Понятно, что заочно это сделать - не получится.

Прочие, до поры невостребованные, финансовые средства антикварным ПИФам позволено размещать в валюту и на банковские депозиты. Объем таких средств не может составлять более 25% всех привлеченных средств, и не менее 66% рабочих дней в году оценочная стоимость антикварных ценностей не должна быть менее чем 40% общей стоимости активов паевого фонда.

Успех сбережений путем их инвестирования в произведения искусства в том, что "с течением времени последние только дорожают".

Приведем такой пример: на аукционе Сотбис в июне этого года работа Бориса Кустодиева "Сельская ярмарка" в итоге торгов превысила 4.8 млн. долларов, - цена же стартовая составляла - 1.7 млн. долларов. Для сравнения - около 15 лет назад стоимость картины (здесь же) составляла всего лишь 70 тыс. долларов. Аналогичную популярность имеют произведения декоративно-прикладного искусства. (Правда, стоит сказать, что в отличие от той же недвижимости, акций и валют, - произведения искусства частенько подделывают).

Понятно, что не каждый потенциальный инвестор располагает сотнями тысяч и, тем более, миллионами долларов, поэтому и предусмотрены ПИФы (совместные инвестиции). Однако, для вступления в ПИФы нужно иметь статус "квалифицированного инвестора", а это значит удовлетворять хотя бы двум из трех условий. Первое - быть владельцем ценных бумаг (других финансовых инструментов) не менее чем на 3 млн. рублей; второе - проработать в организации, занимающейся операциями с ценными бумагами, при наличии квалификационного аттестата участника финансового рынка не менее года (в отдельных случаях не менее трех лет); третье - в каждом из последних четырех кварталов проводить не менее десяти сделок с ценными бумагами (их объем в совокупности должен быть не менее 300 тыс. рублей). А за вход в антикварный ПИФ нужно будет внести, как минимум, - 500 тыс. рублей.

Страхование художественных ценностей составляет в среднем в год 10-15% от их стоимости, экспертиза примерно еще 5-10% от стоимости. А если идут аукционные торги, то необходимо оплачивать 1.5% от оценочной стоимости объекта торга за его страховку и комиссионные аукционному дому.

Хранение художественных ценностей еще не так давно брали на себя не многие, но в последнее время (коллекционирование ценностей стало веянием моды) крупные бизнесмены с желанием брались за сохранность коллекций антиквариата (правда, кризис этот процесс несколько замедлил), а плата за аренду помещений для хранения ценностей - это дополнительные расходы на управление.

Но как показал зарубежный опыт, все подобные расходы не давали опуститься доходам ниже, чем на 15% годовых; а в среднем доходность составляла - 20-30% годовых в долларовом эквиваленте. В ожидании же "совсем серьезной" прибыли нужно делать вложения на более длительные сроки (на 5 лет, например).

Но, аналитики хотя и заявляют, что произведения искусства, как и недвижимость, имеют бессрочную ценность и не перестают пользоваться спросом даже в период кризиса, соглашаются с тем, что вряд ли они смогут конкурировать с недвижимостью. Этот инструмент инвестирования более близок гражданам, да и практическая польза от его применения очевидна - собственное проживание и возможность получать доход с аренды.

IPO частного бизнеса

 

Реклама