Инвестируем в драгоценные металлы

Инвестирование в драгоценные металлы в наше время приобрело большую популярность. Как и прежде, вложение денежных средств в золото не потеряло свою актуальность. Более того, на фоне мирового финансового кризиса золото остается самым надежным, по сравнению с другими, инструментом, которые не только не могут стать источником высокой доходности, но порой даже ведут к убыткам. Вкладывание своих денег в драгоценные металлы может преследовать различные цели, но все же основными являются: во-первых, сохранение или даже преумножение своего капитала, и, во-вторых, заработок на спекуляциях при колебаниях цен.

Инвестировать свои средства в золото или иные драгоценные металлы возможно несколькими способами. Например, можно приобретать слитки или монеты, либо различные ценные бумаги золотодобывающих компаний, обеспеченные золотом акции т.п. Одной из услуг, которая предоставляется своим клиентам рядом банков стали металлические счета, являющиеся в настоящее время, пожалуй, одним из самых перспективных вариантов подобного инвестирования.

Существует два вида металлических счетов. Первый - счет ответственного хранения (СОХ), позволяющий передавать на хранение банку уже имеющиеся у инвестора слитки тех или иных драгоценных металлов. Этот счет не предполагает начисление процентов и, следовательно, не может быть использован в качестве инструмента для получения дохода. Его основное предназначение - сберечь собственность инвестора, поскольку банк является гарантом сохранности слитков и обязуется вернуть их клиенту по первому же требованию.

Более интересными для размещения средств является обезличенный металлический счет (ОМС). Его принципиальное отличие состоит в том, что вкладчик приобретает драгоценный металл по текущему курсу банка, который начисляется на его счет, а не становится владельцем какого-то физического количества драгоценного металла в прямом смысле этого слова.

В данном случае, процесс покупки и продажи металлов осуществляется виртуально - только на бумаге. По большому счету, ОМС является обычным классическим валютным депозитом, в котором валютой является грамм того или иного драгметалла. При этом НДС он не облагается, за счет чего значительно увеличивается его потенциальная доходность вложений и, естественно, становится более привлекательным для инвесторов. Пополнение обезличенного счета возможно несколькими способами: безналичным переводом с другого счета (в том числе и металлического), приобретением металла в обезличенной форме за наличные по текущему курсу или внесением драгметаллов в натуральной физической форме.

Подобно обычным банковским счетам, ОМС бывают срочными и текущими. Текущие счета больше подойдут спекулятивному инвестору, желающему быстро получить прибыль на изменении мировых цен на драгметаллы. Положительным моментом является то, что владельцу счета не придется оплачивать различные комиссионные: некоторые наценки банка, НДС, услуги посредников. Если инвестор преследует цель долгосрочного вложения денег - срочный металлический вклад станет самым оптимальным выбором.

Получить прибыль от своего вклада инвестор сможет только в том случае, если драгоценный металл поднимется в цене, поскольку проценты на ОМС обычно не начисляются. Хотя, иногда и бывают ОМС с процентами, которые обычно невелики и составляют от 0.1 до 3-4% годовых. Начисление производится в случае оформления металлического счета как депозитного вклада с конкретным сроком хранения. Прибыль в данном случае складывается из начисляемых процентов плюс прирост стоимости металла на мировых рынках (при условии его роста).

Основным недостатком обезличенных металлических счетов и, соответственно, вкладов является то, что они не подпадают под систему государственного страхования вкладов и, следовательно, в случае, если банк обанкротится, вкладчик рискует потерять свои сбережения либо годами ожидать завершения процедуры продажи активов организации-банкрота для возврата хотя бы хоть какой-то части своих средств. По этой причине открывать металлические средства следует в самом надежном банке.

Также минусом является тот факт, что котировки покупки-продажи драгметаллов банками устанавливаются самостоятельно. Как правило, разница между ними (или, так называемый, спрэд) составляется порядка 3-5%. Однако, в случае нестабильной ситуации на рынке или каких-либо иных форс-мажорных обстоятельствах спрэд может изменяться очень значительно.

Кроме того, открыв обезличенный металлический счет, инвестор не может считаться владельцем конкретного физического металла, поскольку ОМС не подразумевает его поставку. В случае получения своего вклада на руки клиент будет обязан заплатить НДС в размере 18% и комиссию банка. Причем размер комиссии за процедуру перевода обезличенного металла в физический металл устанавливается каждым банком самостоятельно и никем не регламентируется.

Нельзя не упомянуть то, что за доход от продажи драгметаллов облагается подоходным налогом (13%). При работе с ОМС вполне может сложиться такая ситуация, что по истечении срока срочного вклада падение цены на металл превышает начисленные банком проценты. Клиенту же в данном случае все равно придется заплатить НДФЛ, несмотря на тот факт, что фактически он несет убытки.

И все же, несмотря на перечисленный ряд недостатков, связанных с инвестированием в драгоценные металлы, открытие ОМС является наименее затратным способом вложения средств, рассчитанным на долгосрочную перспективу. Доход в этом случае напрямую связан с мировыми ценами на драгоценные металлы. В случае, если инвестор планирует воспользоваться своими накоплениями в самое ближайшее время, открывать такой счет нецелесообразно.

Get Adobe Flash player

 

Реклама